Получается, чем раньше пользователь купит токен, тем больше сможет заработать. K — это константа, которая всегда сохраняет одно и то же значение, показывая соотношение токенов в пуле ликвидности. Децентрализованные обменники (DEX) — ключевая составляющая сферы DeFi (децентрализованных финансов). В отличие от централизованных решений (CEX), DEX не верифицируют пользователей, не хранят их средства и не контролируют операции.
- Он путешествует между ОАЭ, Турцией, Россией и СНГ в качестве цифрового кочевника.
- Хотите обсудить децентрализованные биржи и AMM с участниками сообщества?
- Они обеспечивают ликвидность рынка, будучи готовыми купить или продать в любой момент, что облегчает торговлю и обеспечивает эффективность рынка.
- Однако важно отметить, что предоставление ликвидности также сопряжено с рисками, такими как непостоянная потеря, о чем поставщики должны помнить.
Как Amm Работает В Defi?
Закрепление токенов означает их блокировку в смарт-контракте на определенный период времени для получения дополнительного вознаграждения от протокола. Поставщики ликвидности также могут депонировать токены LP в различные пулы ликвидности на базе AMM для получения большей прибыли. Акт перемещения нескольких токенов в различные протоколы DeFi или из них может улучшить использование средств пользователей и максимизировать прибыль. Метод обеспечения ликвидности пула ликвидности и использования свободных активов для получения пассивного дохода известен как добыча ликвидности или доходное фермерство. На DEX, использующих протоколы AMM, маркет-мейкерами являются не учреждения с глубокими карманами, а все держатели активов. Когда цена актива повышается или обнаруживаются другие активы с более высоким потенциалом роста, у держателей появляется стимул обменять свои активы.
Ликвидные Пулы: Кровеносная Система Автоматизированного Создания Рынка
А протокол Curve amm это предназначен для пулов на основе активов с аналогичной стоимостью, таких как ETH и обернутый токен WETH или USDC и DAI. Автоматический маркетмейкер (Automated Market Maker, AMM) — программный алгоритм контроля ликвидности и ценообразования криптоактивов на децентрализованных биржах. Автоматизированные маркет-мейкеры обычно работают через пулы ликвидности.
Способ обработки потока сделок и поддержания стабильности на DEX зависит от алгоритма, используемого AMM. Есть несколько вариантов, но, безусловно, наиболее распространены автоматические маркет-мейкеры с постоянным продуктом (англ. “fixed product automated market maker”, CPMM). CPMM идеальна для https://www.xcritical.com/ пользователей, которым необходима мгновенная ликвидность и которые готовы к рискам, связанным с волатильностью цен. Она поддерживает разнообразные торговые стратегии и позволяет пользователям обменивать токены быстро и с минимальными затратами. Пулы ликвидности — как сердце системы AMM, а также незаменимые механизмы для децентрализованных обменов.
Что Такое Автоматизированный Маркетмейкер (amm) И Как Он Работает?
Curve Finance — это ещё один протокол, позволяющий обменивать токены и предоставлять ликвидность. Curve сжигание токенов ориентирован на стейблкоины, а также на “обернутые” биткоины в сети Ethereum. АММ — это набор смарт-контрактов, которые формируют цену актива исходя от соотношения активов в пуле ликвидности.
AMM отвечает за сопоставление сделок, так что при взаимодействии со смарт-контрактом на DEX трейдер меняет доступную ликвидность, которую отслеживает AMM. Вот почему трейдера во время исполнения называют поставщиком ликвидности. Однако независимо от вида уравнения в основе AMM, оно будет подчиняться установленной математической формуле, необходимой для стабильности. Например, в случае CPMM эта формула нужна, чтобы общее количество токенов А, умноженное на общее количество токенов Б, всегда оставалось неизменным.
Это пулы из двух или более токенов, заблокированных в смарт‑контракте и внесённых пользователями, известными как поставщики ликвидности (LP). Например, пул на Uniswap может состоять из ETH и стейблкоина вроде USDC. Когда вы меняете ETH на USDC, вы взаимодействуете именно с этим пулом, а не с другим трейдером. Баланс пула изменяется с каждой сделкой, и цена корректируется соответственно. Понимая тонкости ликвидных пулов, умных контрактов и оракулов, мы можем оценить надежность и сложность систем автоматизированного создания рынка.
Leave a Reply